Positionné en dessous du niveau zéro, le « Caveau » est peut-être le lieu le plus fascinant et le plus déstabilisant parmi les éléments architecturaux qui composent le complexe des Frigos milanais. Son caractère souterrain est mis en valeur par le noir des rampes d’accès qui descendent à l’intérieur et que l’on retrouve à l’entrée/réception du foyer au cœur du caveau. Ici, le blanc, la lumière et les éléments « mous » de la décoration font du foyer un espace accueillant et relaxant, en suspens entre la rampe et le dédale de couloirs, de portes, de cellules précieuses.